政策面利好拉动“赛道股”再上台阶，大盘有望延续震荡盘升

沪指站上3300点 创业板指涨逾3%

政策面利好拉动“赛道股”再上台阶

周四，沪深A股震荡走高，经过连续几日调整后，大盘重拾升势。昨日，上证综指上涨1.62%，报收3320.15点；深证成指上涨2.19%，报收12514.73点；创业板指上涨3.09%，报收2760.10点。昨日，两市共成交 10761亿元，成交总额重回万亿元之上。对于短期市场，业内人士认为，随着“赛道股”再度走强，大盘有望延续震荡盘升的走势。

“赛道股”再度活跃

昨日，以汽车、航空、半导体、证券、保险为首的权重股集体走强，上证综指攻克3300点大关。数据显示，航空、汽车、半导体平均涨幅分别为6.14%、5.25%、4.31%，位列前三位。值得注意的是，汽车、半导体的走强，代表了“赛道股”重新接过领涨大旗。

汽车板块昨日整体上涨5.68%，个股方面，逾30只相关概念股涨停。从最近20日涨幅来看，浙江世宝、中通客车、特力A、东利机械累计涨幅已超过100%；最近三天，巨轮智能、浙江世宝、松芝股份涨幅超过30%。记者注意到，本轮行情中，汽车板块中黑马频出，主要得益于行业基本面的明显改善，此外，政策利好对于该板块也形成了催化剂。

消息面上，国务院常务会议提出要支持新能源汽车消费，考虑当前实际研究免征新能源汽车购置税政策延期问题。车辆购置税减免方面，车辆购置税减免比例为10%，对新能源单车影响约在0.3—4万元左右。中央财政补贴或分为0.48万元/车、0.91万元/车、1.26万元/车三个档位。地方补贴刺激方面，近期多省市陆续出台汽车消费的多类型补贴政策，明显向新能源车倾斜。其中上海混动1万/纯电最高3万，深圳龙岗叠加可超过4万。

此前，中央已推出2.0L以下燃油车购置税优惠政策，中央和地方政策也多次强调刺激新能源车消费，本次明确提出对于免电车购置税的研讨，下半年落地可能性进一步增强。

创业板指涨逾3%

昨日，受到宁德时代大涨刺激，创业板指涨幅超过3%。宁德时代周四上涨5.91%，报收536.97元/股，股价创出反弹以来新高。创业板昨日有4只个股涨停，分别为华安鑫创、凯龙高科、东方电热、双飞股份。此外，万集科技上涨18.06%，雷迪克上涨17.73%。

据悉，宁德时代在6月23日下午发布第三代CTP技术，主题为“麒麟电池，推陈出新”。宁德时代此前曾表示，在相同的化学体系、同等电池包尺寸条件下，CTP 3.0的电量相比特斯拉的4680电池提升13%，该电池将于2023年量产上市。

资料显示，4680电池是特斯拉的第三代电芯产品。值得一提的是，在极端情况时，麒麟电池电芯可急速降温有效阻隔电芯间的异常热量传导，并有效避免电池非正常工作温度造成的不可逆损伤，整体提升电芯寿命与安全。同时，麒麟电池针对全生命周期电化学反应、水冷系统实车需求等进行全面模拟仿真，在多功能弹性夹层内搭建微米桥连接装置，灵活配合电芯呼吸进行自由伸缩，提升电芯全生命周期可靠性。

开源证券认为， 2021年因需求端快速增长，宁德时代的优质电池产能供不应求，车企加快与宁德时代外的其他电池企业定点，从车企的角度出发这是必要之举。不过，基于宁德时代的技术能力、产品成本控制能力和客户多途径深度绑定， 宁德时代在未来仍是多数主流车企的第一电池供应商选择。

震荡盘升有望延续

对于短期市场，业内人士认为，随着“赛道股”再度走强，大盘有望延续震荡盘升的走势。

国盛证券认为，目前所有指数都受到半年线压制回落，市场逐步演绎从反弹变反转的行情，但行情反转仍需耐心等待市场节奏转变。A股或将出现高低切换，且市场重心逐步上移的过程。后市仍需关注高景气赛道股的延续性。操作上，目前大盘已经全面转强，建议中线关注资产质量较好的公司，尤其是新能源、光伏、半导体、军工等高景气龙头。

上海一私募基金经理黄亚弟告诉记者，大盘经过短暂调整之后再度走强，“赛道股”向上突破有望带动大盘继续走高。短期可继续跟踪汽车、半导体、券商板块走势。

中泰证券认为，短期从市场来看，当前上证综指处在3300点一线，市场分歧较大。目前，估值已恢复至疫情前水平，后市指数走向由边际筹码决定。从长期来看，A股要走出更持续的独立行情，取决于全球经济周期的方向性变化。目前来看，不论是全球制造业PMI还是20国PMI同比改善比例，均处于下行期。在经济下行压力凸显的大背景下，海外流动性收紧，中国经济不可避免的受到海外衰退压力的负面冲击。

记者 汤晓飞